-of-sample volatility if a jump in systematic risk occurs. Chapter 2 introduces a covariance estimation approach which is based solely on … systematischen Risiko auftreten. Kapitel 2 führt eine Kovarianz-Schätzmethode ein, welche auf charakteristische Unternehmens …

Diese Dissertation besteht aus drei Aufsätzen, welche Themen aus dem Bereich Risiko-Beurteilung und Risiko-Management …This thesis consists of three singled-authored essays which examine topics in risk assessment and risk management in … three distinct fields. The first essay, presented in chapter 1, analyzes the risk dynamics of hedge funds by introducing new …