Uberrenditen durch Point&Figure-Charts:Zufall oder System?

In dem vorliegenden Artikel wird empirisch der Fragenachgegangen, ob eine auf Point&Figure-Charts basierende Anlagestrategiestatistisch signifikant zu ökonomisch bedeutsamen Überrenditen führt. Da-bei zeigt sich in den durchgeführten Simulationen, dass eine der beiden un-tersuchten Point&Figure-Strategien dem Buy&Hold sowohl in Bezug auf dieRendite als auch auf das Reward-to-Variability-Verhältnis leicht überlegen ist.Jedoch ergibt ein Bootstrap-Experiment, dass dieseÜberlegenheit\ als sta-tistisch insignifikant und folglich auch nicht ökonomisch verwertbar zu seinscheint.[...]