Viales Abellán, Jeffrey - In: Revista de Ciencias Económicas 29 (2011) 01
presentan dos principales características, excesos de kurtosis y clustering de volatilidad. Para recoger estas características … se han utilizado modelos no lineales tales como los modelos Garch o Volatilidad Condicionada y los modelos de Volatilidad … definen la volatilidad en función de la misma volatilidad rezagada y de los shocks (innovaciones de volatilidad); el segundo …
