the aim of this paper is to explain the effect of "Subrime" crisis on credit default swap markets. After the problems of CDO's insttruments, protection buyers use classical credit derivatives instruments such CDS contracts.

French Abstract:Cet article propose trois modèles de prévision de la détresse financière basés sur les réseaux de neurones et les algorithmes génétiques. La situation financière d'une entreprise est appréciée par les probabilités risque neutre de défaut déterminées par le modèle...