Das vorliegende Buch ist eine Einführung in die praktische Arbeit mit makroökonometrischen Modellen. Die Autoren sind auf dem Feld national und international ausgewiesene Wissenschaftler. Die Beiträge thematisieren alle Aspekte des Verständnisses der statistisch/ökonometrisch und...

Highly non-elliptical posterior distributions may occur in several econometric models, in particular, when the likelihood information is allowed to dominate and data information is weak. We explain the issue of highly non-elliptical posteriors in a model for the effect of education on income...

Frontmatter -- Contents -- Introduction -- 1. Anticipations Variables in an Econometric Model: Performance of the Anticipations Version of Wharton Mark III -- 2. An Evaluation of a Short-Run Forecasting Model -- 3. St. Louis Model Revisited -- 4. A Monthly Econometric Model of the U.S. Economy...