СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ СООТВЕТСТВИЯ ГИПОТЕЗ О СТАТИСТИЧЕСКИХ СВОЙСТВАХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ ФОНДОВОГО РЫНКА РЕАЛЬНЫМ НАБЛЮДЕНИЯМ

В статье приведены результаты сравнительного первичного анализа базисных и цепных индексов роста, которые характеризуют динамику фондового рынка. С целью определения глубины памяти рынка определены автокорреляционные функции этих показателей. Вычислен индекс Херста для показателей динамики фондового рынка. Вычислен коэффициент канонической корреляции между финансовой и реальной составляющей финансового рынка. Используя критерий Фостера-Стюарта установлено отсутствие тренда в динамике показателей, кроме показателя ЗОЛОТО, который имеет экспоненциальный тренд. Не нашла экспериментального подтверждения гипотеза Башелье в части наличия логарифмически нормального распределения отношения двух последовательных значений показателей динамики. Это усложняет возможность использования винеровского процесса для прогнозирования показателей фондового рынка на большой отрезок времени.